#technical_analysis • Публикуем наш ежемесячный технический о | Разумный Инвестор💡

#technical_analysis

• Публикуем наш ежемесячный технический обзор основных рыночных инструментов с долгосрочными прогнозами.

Индекс S&P 500
• Фьючерс на индекс S&P 500 за последний месяц достиг зоны сопротивления 4200-4300 пп., после чего развернулся вниз. Таким образом, начал реализовываться сценарий, о котором мы неоднократно ранее говорили. Учитывая то, что д/с тренд остается медвежьим, мы ожидаем дальнейшего снижения индекса с целями сначала в районе 3950 п., а затем 3600 и 3200 пп.

Нефть
• Фьючерс на нефть марки Брент за последний месяц снизился до д/с линии поддержки, берущей свое начало в апреле 2020 года, после чего отскочил вверх. Кроме того, нефть в моменте опускалась ниже важной зоны поддержки 97-99 долл., что говорит о ее слабости. В связи с этим мы пересматриваем наш прогноз по нефти на нейтральный. Потенциально прогноз может быть изменен на медвежий в случае пробития уровня 87 долл. Для отмены негативного сценария "черному золоту" необходимо закрепиться выше отметки 108 долл.

Золото
• Фьючерс на золото за прошедшие четыре недели поднялся выше линии сопротивления, но продержался там недолго, после чего пошел вниз. Таким образом, ложное пробитие линии усиливает риск дальнейшего падения, в особенности учитывая д/с медвежий тренд по золоту. При этом "желтый металл" может повторно нацелиться на отметку 1670 долл. или даже ниже.

Медь
• За прошедший месяц фьючерс на медь немного вырос и близко подошел к уровню сопротивления 3,85 долл. Не исключено, что "красный металл" порастет еще какое-то время в рамках восходящей коррекции. Однако от уровней 3,85 и 4,00 долл. высока вероятность разворота цены вниз. Стоит также отметить, что падение котировок этого металла, который широко используется в промышленности, может быть признаком приближающейся рецессии в мировой экономике.

Уран
• Фьючерс на уран за последний месяц изменился в цене незначительно и все еще находится ниже уровня 50 долл. Это говорит о продолжении коррекции, в результате которой он может опуститься до уровня поддержки в районе 42 долл. Ранее мы указывали на то, что уран может находиться в коррекции до октября-ноября текущего года. Несмотря на это, д/с тренд по нему остается бычьим до тех пор, пока он торгуется выше уровня 42 долл.

Индекс доллара
• За последний месяц индекс доллара повторно достиг уровня сопротивления 109 п. после непродолжительной коррекции. Нельзя исключать повторение данного сценария с отскоком цены вниз. Но так как д/с тренд является бычьим, то после завершения коррекции цена снова пойдет вверх. В случае пробития 109 п. индекс нацелится на уровень 114 п. При этом стоит отметить, что ключевой уровень поддержки, пробитие которого может привести к пересмотру нашего прогноза по доллару вниз, находится в районе 105 п.

USD/RUB
• За прошедшие четыре недели пара доллар/рубль сильно не изменилась и по-прежнему торгуется возле отметки 60 руб. По ней сохраняется неопределенность ввиду влияния нерыночных факторов. В случае, если пара пойдет вниз, то она может нацелиться на уровень 49 руб., и наоборот, при росте пары, рубль может повторно ослабнуть против доллара до 68 руб. Таким образом, мы ожидаем ее сохранения в диапазоне 49-68 руб. какое-то время.

Ссылка на предыдущий технический обзор